促消費(fèi)對(duì)改善當(dāng)下經(jīng)濟(jì)環(huán)境意義重大，是后疫情時(shí)期經(jīng)濟(jì)政策一直堅(jiān)持的目標(biāo)。最近，7月30日中央政治局會(huì)議提出“要以提振消費(fèi)為重點(diǎn)擴(kuò)大國(guó)內(nèi)需求”。6月，國(guó)家發(fā)改委發(fā)布《關(guān)于打造消費(fèi)新場(chǎng)景培育消費(fèi)新增長(zhǎng)點(diǎn)的措施》，圍繞餐飲、文旅等6個(gè)方面，制定一系列推動(dòng)消費(fèi)場(chǎng)景升級(jí)和數(shù)字賦能的舉措。

不同地區(qū)呈現(xiàn)不同的消費(fèi)趨勢(shì)。有研究發(fā)現(xiàn)，雖然經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)持續(xù)消費(fèi)升級(jí)面臨瓶頸，但中西部消費(fèi)增長(zhǎng)仍有“后勁”。以長(zhǎng)三角為例，是否也能觀察到消費(fèi)“一波剛平，一波又起”的局面呢？是否出現(xiàn)新的消費(fèi)熱點(diǎn)？

近期，各城市紛紛披露2024年上半年經(jīng)濟(jì)報(bào)告。澎湃研究所研究員收集長(zhǎng)三角41城市消費(fèi)和收入數(shù)據(jù)，發(fā)現(xiàn)紹興、衢州、嘉興等城市和農(nóng)村地區(qū)在消費(fèi)和收入增長(zhǎng)方面表現(xiàn)突出。

長(zhǎng)三角大城市消費(fèi)增長(zhǎng)承壓，滬杭消費(fèi)向周邊城市外溢

社會(huì)消費(fèi)品零售額是一個(gè)賣方數(shù)據(jù)（后簡(jiǎn)稱“社零”），統(tǒng)計(jì)該城市出售城鄉(xiāng)居民用于生活消費(fèi)的商品和社會(huì)集團(tuán)用于公共消費(fèi)的商品銷售總量。

根據(jù)表1，我們發(fā)現(xiàn)上海和三個(gè)省會(huì)城市杭州、南京、合肥的社零增長(zhǎng)率較低。尤其是上海同比下降2.3%，批發(fā)和零售業(yè)下降2.1%，住宿和餐飲業(yè)下降3.6%。此外，杭州、南京、合肥社零增長(zhǎng)均未超過(guò)全國(guó)平均水平（3.7%）。

7月進(jìn)入“暑期檔”，但消費(fèi)數(shù)據(jù)進(jìn)一步下降。1-7月上海市實(shí)現(xiàn)社會(huì)消費(fèi)品零售總額10514.64億元，比去年同期下降2.8%（7月單月社零比去年同月降低6.1%）。其中批發(fā)和零售業(yè)下降2.6%，住宿和餐飲業(yè)下降4.2%。有報(bào)道指出，消費(fèi)降級(jí)集中體現(xiàn)在一線城市高端商場(chǎng)的銷售額上。

數(shù)據(jù)來(lái)源：各城市統(tǒng)計(jì)局

注：連云港無(wú)數(shù)據(jù)

再來(lái)看消費(fèi)數(shù)據(jù)。全市常住居民人均消費(fèi)支出統(tǒng)計(jì)調(diào)查戶用于滿足家庭日常生活消費(fèi)需要的全部支出，包括用于消費(fèi)品的支出和用于服務(wù)性消費(fèi)的支出。這一數(shù)據(jù)披露度較低，上述四個(gè)核心城市中只有杭州和上海公布了居民人均消費(fèi)支出。

杭州和上海的人均消費(fèi)支出增長(zhǎng)情況均好于賣方消費(fèi)數(shù)據(jù)——社會(huì)消費(fèi)品零售。2024年1-6月，上海市居民人均消費(fèi)支出比去年同期增長(zhǎng)0.7%，高于社零增長(zhǎng)率（-2.3%）；杭州市居民人均消費(fèi)支出比去年同期增長(zhǎng)6.1%，也高于該市社零增長(zhǎng)率（0.0%）。

這或許意味著，杭州和上海兩地的居民增加了非本地的消費(fèi)，即或許存在消費(fèi)向周邊城市外溢的現(xiàn)象。這部分解釋了表1中為何社零增長(zhǎng)較多的城市多為四個(gè)核心城市的周邊地區(qū)。尤其是浙江的紹興（10.2%）、衢州（9.0%）和嘉興（8.4%），分別高出全國(guó)（3.7%）6.5、5.3和4.7個(gè)百分點(diǎn)。

最后，還有一個(gè)值得特別關(guān)注的城市——蘇州。蘇州雖然并非省會(huì)城市，但也是長(zhǎng)三角重要的增長(zhǎng)極。不同于上海和三個(gè)省會(huì)城市的情況，蘇州不僅社零增長(zhǎng)（7.4%）排名靠前，人均消費(fèi)支出增長(zhǎng)率（6.9%）也較為亮眼。

據(jù)官方解釋，這是因?yàn)樘K州汽車和智能消費(fèi)市場(chǎng)火熱，有效拉動(dòng)了本地消費(fèi)。上半年，蘇州市限額以上單位實(shí)現(xiàn)汽車類商品零售額597.7億元，同比增長(zhǎng)18.0%。在以舊換新等促消費(fèi)政策刺激下，限額以上單位智能家用電器和音像器材類商品零售額增長(zhǎng)15.1%。還有報(bào)道指出，蘇州消費(fèi)的回升也得益于住房、囤糧等剛性消費(fèi)回落后，教育文娛消費(fèi)的復(fù)蘇。

大城市消費(fèi)不振背后是收入增長(zhǎng)放緩

不過(guò)，哪怕好于賣方數(shù)據(jù)，杭州和上海的人均消費(fèi)支出增長(zhǎng)在長(zhǎng)三角也排不到前列，這可能與滬杭人均可支配收入增長(zhǎng)乏力有關(guān)。比如，目前寧波（7.0%）、衢州（在7%左右）和金華（7.2%）也公布了人均消費(fèi)數(shù)據(jù)，均高于杭州和上海?！咀ⅲ横橹菸垂季用裣M(fèi)指數(shù)，但公布了城鎮(zhèn)居民消費(fèi)支出增長(zhǎng)（6.9）和農(nóng)村居民消費(fèi)支出增長(zhǎng)數(shù)據(jù)（8.0），均高于杭州（6.1），因此有理由認(rèn)為衢州的全市居民消費(fèi)支出增長(zhǎng)高于杭州?！?/p>

而2024上半年，上海城鎮(zhèn)人均可支配收入增長(zhǎng)4.2%，杭州為3.3%，均低于全國(guó)均值4.6%。值得一提的是，2024年上半年上海城鎮(zhèn)人均可支配收入首次被杭州、紹興、寧波超過(guò)（參見(jiàn)表3）。也就是說(shuō)，有一種解釋是，上海居民收入增長(zhǎng)承壓，導(dǎo)致上海居民去周邊價(jià)格更低的地方消費(fèi)。

相比2023年，今年上半年長(zhǎng)三角的大城市和消費(fèi)相關(guān)的數(shù)據(jù)增長(zhǎng)乏力是一個(gè)新情況。圖1-3顯示，長(zhǎng)三角的五個(gè)增長(zhǎng)極城市2024年上半年社零、居民收入和消費(fèi)均不及去年整體和去年同期，尤其以上海下降最多。

再看歷年趨勢(shì)，近年來(lái)長(zhǎng)三角中心城市社零增長(zhǎng)率有所“震蕩”（參考圖1），2020年、2022年和2024年銷售增長(zhǎng)均面壓力，而2021年和2023年有所回轉(zhuǎn)。居民收入（圖2）和消費(fèi)支出數(shù)據(jù)變化趨勢(shì)（圖3）和社零變化趨勢(shì)一致。

澎湃研究所研究員認(rèn)為，2020年和2022年的數(shù)據(jù)變化趨勢(shì)與該段時(shí)間大城市疫情有關(guān)，而2024年的“收縮”則是中國(guó)經(jīng)濟(jì)周期性和結(jié)構(gòu)性疊加導(dǎo)致的“有效需求不足、社會(huì)預(yù)期偏弱”表現(xiàn)。

一線城市消費(fèi)表現(xiàn)為何普遍不如二三線城市？

從長(zhǎng)三角看全國(guó)，進(jìn)一步分析得出，發(fā)達(dá)城市消費(fèi)增長(zhǎng)乏力，后發(fā)城市還有“后勁”，這是全國(guó)普遍現(xiàn)象。2024年1-6月四大一線城市同期表現(xiàn)顯著低于全國(guó)均值（3.7%），其中深圳上漲1%，廣州持平，北京和上海分別下降0.3%和2.3%。若僅看6月單月表現(xiàn)，上海、北京、廣州和深圳則分別下降9.4%、6.3%、9.3%和2.2%。

據(jù)聯(lián)合早報(bào)統(tǒng)計(jì)，在中國(guó)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局劃分的31個(gè)二線城市中，今年上半年共23個(gè)城市社零總額同比呈現(xiàn)增長(zhǎng)（5個(gè)城市無(wú)數(shù)據(jù)）。在官方劃分的35個(gè)三線城市中，26個(gè)消費(fèi)均上漲（6個(gè)城市無(wú)數(shù)據(jù)），其中漲幅達(dá)到或高于全國(guó)均值3.7%有22個(gè)。

另有報(bào)道印證，中、西部地區(qū)消費(fèi)增長(zhǎng)的持續(xù)性強(qiáng)于東部：2024年1-6月，貴州的社零同比相比2019年增長(zhǎng)了0.4個(gè)百分點(diǎn)，達(dá)到了5.5%的較高增幅。湖南、河南、湖北、貴州、四川的社會(huì)零售總額同比增長(zhǎng)分別為5.7%、5.6%、5.5%、5.5%和4.9%，都超過(guò)了全國(guó)的平均增速水平。

澎湃研究所研究員認(rèn)為，消費(fèi)主力向后發(fā)城市“下移”可能有三個(gè)原因。

第一，一線城市互聯(lián)網(wǎng)、科技和金融等行業(yè)高新崗位更多，受本輪降薪裁員潮影響大，消費(fèi)降級(jí)更加明顯。科技行業(yè)今年融資上市環(huán)境變化較大，同時(shí)金融行業(yè)處于結(jié)構(gòu)性調(diào)整階段，相關(guān)從業(yè)人員收入或受影響，影響消費(fèi)預(yù)期。

第二，隨著近期對(duì)高科技制造業(yè)的強(qiáng)調(diào)，金融屬性弱、以制造業(yè)為主的二三線城市反而迎來(lái)機(jī)會(huì)。尤其在當(dāng)前新能源汽車消費(fèi)補(bǔ)貼和《推動(dòng)新一輪大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新》等政策影響下，表1中社零增長(zhǎng)較快的前十個(gè)城市，均有較強(qiáng)的或快速發(fā)展的設(shè)備制造業(yè)基礎(chǔ)。

第三，一線城市消費(fèi)降級(jí)對(duì)周邊城市消費(fèi)數(shù)據(jù)提振可能有一定的帶動(dòng)作用。大城市的人均消費(fèi)支出增長(zhǎng)往往高于社零數(shù)據(jù)，這說(shuō)明高收入的大城市還在消費(fèi)，只是不在本地而已。只是由于收入增長(zhǎng)不樂(lè)觀，大城市居民可能去周邊城市選擇了“性價(jià)比”更高的消費(fèi)。而就是在這個(gè)背景下，農(nóng)村新文旅或迎來(lái)風(fēng)口。

線上經(jīng)濟(jì)、創(chuàng)新文旅：消費(fèi)新熱點(diǎn)還看農(nóng)村

看城鄉(xiāng)分解數(shù)據(jù)，澎湃研究所研究員發(fā)現(xiàn)消費(fèi)熱點(diǎn)不僅在后發(fā)城市，還在農(nóng)村地區(qū)。表2展示了2024上半年長(zhǎng)三角公布城鄉(xiāng)居民人均消費(fèi)支出的所有城市，可見(jiàn)農(nóng)村人均消費(fèi)增長(zhǎng)率普遍快于城市。

數(shù)據(jù)來(lái)源：各市統(tǒng)計(jì)局

消費(fèi)快速增長(zhǎng)的背后是收入快速增長(zhǎng)。表3 展示了2024上半年長(zhǎng)三角41城的城鄉(xiāng)居民人均可支配收入，其中所有農(nóng)村居民的人均可支配收入增長(zhǎng)率都高于城市居民。尤其是嘉興市的城鄉(xiāng)收入差距已達(dá)1.34，是長(zhǎng)三角該數(shù)字最低的城市。

同時(shí)，我們還發(fā)現(xiàn)就目前公布的數(shù)據(jù)來(lái)看，農(nóng)村的儲(chǔ)蓄率更低。長(zhǎng)三角地區(qū)城市居民平均儲(chǔ)蓄率為42.1%，農(nóng)村居民平均儲(chǔ)蓄率為36.1%。同時(shí)，農(nóng)村消費(fèi)增長(zhǎng)快于可支配收入增長(zhǎng)。

數(shù)據(jù)來(lái)源：各市統(tǒng)計(jì)局

如何解釋出現(xiàn)在農(nóng)村的消費(fèi)新動(dòng)態(tài)？農(nóng)村消費(fèi)增長(zhǎng)快于城市是一個(gè)相對(duì)長(zhǎng)期的現(xiàn)象。既有研究表明，以電商為代表的線上經(jīng)濟(jì)、以物流為核心的商業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施、財(cái)政教育支出和普惠金融發(fā)展都對(duì)促進(jìn)農(nóng)村消費(fèi)功不可沒(méi)。尤其是電商和物流，是當(dāng)前農(nóng)村經(jīng)濟(jì)政策的重要抓手。

不過(guò)，本文關(guān)注到一個(gè)可能的新因素——近年來(lái)漸熱的鄉(xiāng)村主題旅游可能有效承接了周邊城市的消費(fèi)需求。有報(bào)道稱，“來(lái)自上海、杭州等城市的大量游客，支撐起了浙江湖州等地紅火的鄉(xiāng)村旅游、民宿經(jīng)濟(jì)”。

今年以來(lái)，不少長(zhǎng)三角鄉(xiāng)村挖掘本地自然和文化優(yōu)勢(shì)，發(fā)展出諸如“公路旅行”“露營(yíng)團(tuán)建”“體驗(yàn)經(jīng)濟(jì)”“短程旅游”等創(chuàng)意旅游項(xiàng)目，更有民宿、研學(xué)、生態(tài)、康養(yǎng)等文旅IP建設(shè)。五一期間，鄉(xiāng)村旅游帶動(dòng)了整個(gè)長(zhǎng)三角的消費(fèi)發(fā)展。暑假前夕，文化和旅游部更是遴選推出82條鄉(xiāng)村旅游精品線路做預(yù)熱。

浙江省尤其重視鄉(xiāng)村文旅。去年，浙江省文化和旅游廳發(fā)布《關(guān)于實(shí)施鄉(xiāng)村旅游“五創(chuàng)”行動(dòng) 助力新時(shí)代“千萬(wàn)工程”建設(shè)的通知》，提出到2026年全省景區(qū)村建成率達(dá)65%以上。在此政策引導(dǎo)下，今年浙江省著重發(fā)力海島旅游，目標(biāo)到2026年，十大海島公園年接待游客總?cè)藬?shù)達(dá)1億人次，年接待10萬(wàn)人次的入境游客。

根據(jù)長(zhǎng)三角2024年上半年經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)，澎湃研究所研究員發(fā)現(xiàn)，上海和三個(gè)省會(huì)城市的消費(fèi)升級(jí)速度有所放緩，這背后或許與大城市因收入預(yù)期偏弱導(dǎo)致消費(fèi)“降級(jí)”有關(guān)。同時(shí)，中心城市周邊的二、三線城市消費(fèi)漲幅較好，有效承接了中心城市的消費(fèi)外溢，也與當(dāng)前制造業(yè)前景相對(duì)較好有關(guān)。最后，農(nóng)村地區(qū)的消費(fèi)和收入數(shù)據(jù)普遍高于城市，在其他因素之外，這或許與近年來(lái)不斷創(chuàng)新的鄉(xiāng)村文旅有關(guān)。

（實(shí)習(xí)生段蘊(yùn)歆、何小豪對(duì)本文亦有貢獻(xiàn)）

------- 

城市因集聚而誕生。

一座城市的公共政策、人居環(huán)境、習(xí)俗風(fēng)氣塑造了市民生活的底色。

澎湃城市觀察，聚焦公共政策，回應(yīng)公眾關(guān)切，探討城市議題。